收单业务的核心：POS机如何完成一笔交易？从刷卡、信号传输到银行清算的全流程知识科普

第一步：刷卡与信息读取

交易始于顾客的支付动作。无论是刷卡、插卡还是挥卡（非接支付），POS机的核心任务都是安全地读取银行卡芯片或磁条中的加密信息。芯片卡通过近距离接触进行双向认证和数据交换，安全性远高于磁条卡。而非接支付（如闪付）则利用了近场通信技术，在极短距离内通过无线电波完成信息传输。此时，POS机将卡号、交易金额、商户信息等打包成一个“交易请求”数据包。

第二步：信号的跨网络旅程

POS机本身并不直接连接银行。它首先通过有线电话线、移动网络或互联网，将加密的交易请求发送给“收单机构”。收单机构可以是一家银行或第三方支付公司，它扮演着商户与银行网络之间的桥梁角色。随后，请求通过银联、网联等银行卡转接清算网络，被路由到顾客的发卡银行。这一过程在毫秒间完成，依赖的是全球性的金融数据网络和复杂的路由协议。

第三步：银行的实时审核与批准

发卡银行的核心系统在收到请求后，会进行一系列高速自动化检查：卡是否有效、密码或签名是否验证通过、账户余额是否充足、是否存在欺诈风险等。这些判断基于庞大的风控模型和实时计算。审核通过后，银行会生成一个“授权码”，并沿着原路径反向传回POS机，此时POS机打印签购单，交易在商户端宣告成功。但请注意，这时钱并未真正转移，只是银行对这笔交易做出了支付承诺。

第四步：清算与结算：资金的最终落地

交易成功后，商户当日所有交易数据会批量发送给收单机构。收单机构将这些数据提交给清算机构（如中国银联）。清算机构犹如一个中央会计，负责计算轧差：即厘清发卡行应付多少、收单行应收多少。在下一个工作日，央行的大额支付系统会根据清算结果，在银行间的备付金账户间完成资金划转。最终，资金从发卡银行的备付金账户，经收单机构，到达商户的结算账户，交易才真正闭环。

从一次物理刷卡到资金入账，整个过程融合了集成电路技术、无线通信、加密算法、分布式计算和金融规则。近年来，随着二维码支付的普及，其底层逻辑依然遵循这一授权与清算分离的框架，只是交互界面发生了变化。理解这一流程，不仅能让我们更安心地享受支付便利，也能窥见现代金融基础设施稳定与高效的运行智慧。